複数の借入は
どの順番で返す？

借入が2件、3件とあるとき、どれから減らすか。残高の少ない順に片付ける「雪だるま式（スノーボール）」と、金利の高い順に片付ける「雪崩式（アバランチ）」。この2つを同じ条件で計算して比べます。以下は月利＝年率÷12・元利定額・月末払いとする説明用のシミュレーションで、実際のカードローンや貸金契約では日割り計算が一般的なため、締日、支払日、端数処理、残高スライド、追加利用により結果は異なります。

ここでの雪だるま式は、借金が膨らむ意味の慣用句ではありません。本記事では、小さい残高を優先して完済し、浮いた支払額を次の借入に上乗せしていくシミュレーション上の方法を「雪だるま式」と呼びます。雪崩式は、上乗せを年率の高い借入に集中させる方法。どちらも完済した借入の支払額を残りに回す点は同じで、違うのは上乗せ先の順番だけです。

順番より先に効くこと

ダッシュボードの3件（カードA ¥500,000・15%・月¥10,000、銀行カードローンB ¥300,000・14.5%・月¥15,000、消費者金融C ¥150,000・18%・月¥8,000）を、それぞれ最低額だけ別々に払うと、最長79ヶ月、利息の合計は¥362,494。

月¥33,000という合計額を変えずに、先に終わったBとCの分をAに回すだけで、完済は37ヶ月、利息は¥242,999になります（雪崩式。雪だるま式なら38ヶ月・¥244,432）。増額ゼロで42ヶ月と約12万円の差。順番の比較は、この「回す」を前提にした上での話です。

例1 — 3件・月¥43,000

最低額の合計¥33,000に¥10,000を上乗せした場合。

差は¥4,235。完済は同じ27ヶ月です。どちらも最初はC（残高が最少で、年率も最高）なので、分かれるのは2件目から。雪崩式ではAに上乗せしている間にBが最低額だけで24ヶ月目に終わる（実際に上乗せが発生するのはCとAだけ）。雪だるま式ではBが16ヶ月目に終わる。3件の年率が14.5〜18%に収まっているため、順番による差は小さくなります。総支払額は雪崩式が¥1,119,970、雪だるま式が¥1,124,205。

Bが上乗せなしでも24ヶ月で終わるのは、最低額¥15,000が残高¥300,000の5%と大きめで、年率14.5%の利息を含めて計算するとその月数になるからです（無利息なら20ヶ月）。Aの最低額¥10,000は残高¥500,000の2%。本例では、最低額の残高に対する比率が、上乗せの有無とは別に、それぞれの完済時期を大きく左右しています。実際の完済時期は年率、利息の計算方式、支払方式、締日・支払日にも左右されます。

例2 — 2件・年率差が10ポイント

X（カードリボ ¥400,000・18%・最低額¥12,000）とY（銀行ローン ¥150,000・8%・最低額¥8,000）。月の予算は¥30,000で、最低額の合計¥20,000に¥10,000を上乗せします。

差は¥10,195。期間は同じ22ヶ月です。予算を¥25,000に絞ると、雪崩式が27ヶ月・¥105,084、雪だるま式が28ヶ月・¥113,848で、差は¥8,764と1ヶ月。

雪だるま式の側に出るのは、1件目が終わる時期の早さです。例2ではYが9ヶ月目に消えるのに対し、雪崩式では21ヶ月目。件数が減る時期が12ヶ月違います。

予算を最低額の合計¥20,000ちょうどにすると、両方式とも36ヶ月・利息¥145,661で、まったく同じ結果になります。上乗せがゼロの間は順番の出番がなく、Yが21ヶ月目に終わって浮いた¥8,000がXに回るだけだからです。例1でも、¥33,000ちょうどなら差は¥1,433にとどまります。順番の差は、上乗せがあって初めて生まれます。

3つの例の差

他の条件が同じで毎月の総支払額を一定に保てる場合には、年率の差が大きく、年率の高い方の残高が大きく返済期間が長いほど、雪崩式による利息の差が広がる傾向があります。例1の残高・最低額・月予算では、年率差が3.5ポイント以内で、最初の優先先も両方式で同じため、順番による差は小さくなっています。今回の3例では、返済順の違いよりも、月の総支払額を増やした場合の影響の方が大きくなりました。